REAKTIVIERUNG DER INTELLIGENTEN ABSICHERUNG: OPTIONSSTRATEGIE AUF GEHEBELTE E-FONDS

Zu verschiedenen Zeiten im Marktzyklus, in denen es (gesunde) Korrekturen gab, habe ich immer die gleiche Strategie angewandt: 

Absicherung meines Engagements durch den Kauf von Calls auf indexgebundene und gehebelte ETFs wenn ich ein Ungleichgewicht zwischen Volatilität, Momentum und Korrekturrisiko feststelle. Ich habe diese Methodik schon früher angewandt, und angesichts der aktuellen Bedingungen, Ich habe sie neu implementiert, Ich werde dies auch weiterhin tun.

Bei dieser Gelegenheit und nach der jüngsten leichten Korrektur ist der Ansatz derselbe, OTM-Calls mit Strikes 8-10% über dem Basiswert, und in diesem Fall als eine Position SPXL 220 JAN16’26 (wieder, wenn ich mich richtig erinnere). Das Ziel ist dasselbe wie in früheren Zyklen, die Teilnahme an einer möglichen Aufwärtsbewegung aufrechtzuerhalten bei gleichzeitiger Begrenzung des Risikos auf die Prämie und Ich bleibe flexibel Das habe ich getan, indem ich einen Durchschnitt für Futures gebildet habe und mit diesem Handel einen gewissen Gewinn erzielt habe.

Was diese Strategie auszeichnet und der Grund dafür ist, dass ich sie immer wieder anwende, ist ihre asymmetrische Struktur, ein von Anfang an festes Risiko, ein offenes Kurspotenzial und ein Zeitmanagement, das auf die Position zu erneuern, bevor der kritische Wertverlust erreicht wird. Ich konzentriere mich einfach darauf, systematisch zu handeln, eine unnötige Prämienverschlechterung zu vermeiden und das Engagement auf Laufzeiten zu verlagern, bei denen die Konvexität effizienter ist, oder direkt auf Futures umzusteigen.

Durch ETFs wie SPY, QQQ, SPXL oder TECL, denn ich kann Replikation von Marktverzerrungen ohne das volle direktionale Risiko zu tragen. Wenn der Markt weiter steigt, begleitet mich die Option, wenn sich eine gewisse Korrektur bestätigt, wird der Verlust begrenzt und ermöglicht mir Rückkehr zu meiner Futures-Positionierung von einem profitableren Niveau aus, genau wie beim letzten Lauf.

Ich zeige Ihnen die Leistung unten.

LANGER BETRIEB: SPXL STK 220 VTO 16/01/26

Ich verfolge die lange Strategie der SPXL STK 220 fällig am 16/01/26, Ich habe diese Struktur bereits in früheren Marktphasen umgesetzt, und sie hat unter denselben Rahmenbedingungen für Risiko- und Zeitmanagement konsistente Ergebnisse geliefert.

Bei dieser Gelegenheit habe ich die folgenden Ergebnisse erzielt:

- Erste Gelegenheit: Eingang zu 1.23 und Ausgang zu 1.79, mit einem ungefähren Ertrag von +45%.

 - Das zweite Mal: Eingang zu 12.49 und nähern sich 16.26, gleichbedeutend mit einer Rendite in Höhe von +31%.

Beide Geschäfte folgen genau der gleichen Logik: Das Risiko ist auf die Prämie begrenzt, die Konvexität ist ausreichend, um moderate Aufwärtsbewegungen abzufangen, und die Position wird systematisch umgeschichtet, bevor sie in die Verlustzone gerät.

Wenn Sie mehr über die vollständige Struktur dieser Methodik erfahren möchten, warum ich sie wiederhole und wie ich sie verwalte, lesen Sie bitte hier.

SHORT OPERATION: SPXS STK 40 VERFALL 16/01/26

Erneutes Überdenken meiner taktischen Strategie mit einer Short-Position mit einer Short-Position mit SPXS STK 40 fällig am 16/01/26, Dies ist genau die gleiche Struktur, die ich bereits in ähnlichen Szenarien verwendet habe, um Bewegungen zu erfassen, aber dieses Mal in Kurzform.

Im Handel mit der gleichen Konfiguration konnte ich die Volatilitätsphase ausnutzen und den Handel mit der folgenden Performance schließen:

Einstieg um 2.15 Uhr und Ausstieg um 3.10 Uhr, was einem ungefähren Ertrag von +44%.

Die Logik dieser Struktur besteht nicht einfach darin, den vorherigen Handel zu wiederholen, sondern ihn in einem Kontext erneut einzusetzen, in dem das Verhältnis zwischen Momentum, impliziter Volatilität und Korrekturwahrscheinlichkeit erneut günstig ist. Der SPXS als gehebelter inverser ETF auf den SPX ermöglicht es, eine bearishe taktische Sichtweise zum Ausdruck zu bringen, ohne direkt auf Futures oder direktionale Short-Positionen zurückgreifen zu müssen, die eine Marge erfordern und potenziell unkontrollierbare Verluste mit sich bringen.

Mit einer langen Laufzeit und einer Strike-Auswahl, die mit der Gamma-Konvexität einhergehen kann, versucht die Position, eine potenzielle Verknappung zu erfassen, während das Risiko auf die anfänglichen Kosten begrenzt bleibt. Wenn der Markt eine Korrektur bestätigt, beschleunigt die Konvexität die Auswirkungen auf die Prämie, wenn nicht, ist der Verlust begrenzt und der Neupositionierungsplan bleibt intakt (mit Futures, wie oben erwähnt).

Wer die vollständige Funktionsweise dieser Methodik noch einmal überprüfen möchte, kann dies im Detail tun hier.